C’est l’avènement d’une nouvelle ère pour les crypto-monnaies
La Guerre froide a opposé deux super puissances : les États-Unis et l’Union soviétique. Désormais, Internet véhicule l’impression d’un monde sans frontières et a fait de la mondialisation de l’économie une réalité.
Désormais, des milliers de sociétés de gestion contrôlent des sommes astronomiques d’argent et jouissent d’un pouvoir d’influence plus important que les responsables politiques. En cas de désaccord sur la façon dont un gouvernement gère ses finances, ils sortent leurs capitaux du pays concerné à la vitesse de la lumière. L’âge industriel est révolu et les responsables politiques n’ont plus le pouvoir. À l’âge de l’information, c’est la puissance de l’argent numérique qui dicte aux gouvernements la façon de gérer leurs affaires.
Lorsque Bill Gates s’est rendu au Canada il y a quelques années de cela, l’agent des douanes lui a demandé s’il avait des objets de valeur à déclarer. Il a sorti une pile de disquettes entourées d’élastiques. « Cela vaut au moins 50 milliards de dollars », a-t-il déclaré. L’agent des douanes a haussé les épaules, convaincu qu’il parlait à un fou, et a laissé l’homme le plus riche du monde franchir la frontière sans lui demander de s’acquitter de la moindre taxe.
Mais le fait est que cette pile de disquettes valait entourées d’élastiques valait vraiment 50 milliards de dollars, au bas mot. Il s’agissait du prototype du système d’exploitation Windows 95 de Microsoft.
Les grandes fortunes comme Bill Gates ont plus d’argent et un pouvoir d’influence plus important sur le cours du monde que de nombreux pays. C’est le pouvoir dont jouissent ces individus qui a poussé le gouvernement américain à poursuivre Bill Gates en justice pour abus de position dominante. Lorsque le procès a commencé, un ami m’a dit : « Le plus effrayant est que Bill Gates peut se payer de meilleurs avocats que le gouvernement américain. » Cela tient au fait que le gouvernement américain est une institution de l’âge industriel, tandis que Bill Gates est un représentant de l’âge de l’information.
Dans le droit-fil de cette idée, George Soros estime que de nombreuses entreprises ont plus d’argent et de pouvoir que de nombreux pays occidentaux. Cela signifie que les entreprises d’aujourd’hui pourraient mettre à mal l’économie d’un pays tout entier pour le seul bénéfice d’une poignée d’actionnaires. Voilà le pouvoir dont disposent de nombreuses entreprises, désormais.
Les années à venir seront marquées par de nombreux changements, bons ou mauvais. Les entreprises au fonctionnement archaïques et aux modèles d’affaires obsolètes sont en train de disparaître. La concurrence s’intensifiera et le besoin de coopérer ira croissant. De jeunes entreprises sont en train de racheter des entreprises historiques. Ces changements surviennent car le génie de la technologie a été libéré de la lampe et l’information et les technologies sont désormais à la portée de toutes les bourses.
Les progrès technologiques se sont étendus à la finance. L’argent dématérialisé existe depuis longtemps – mais avec la création de la blockchain et des crypto-monnaies, la prophétie de George Soros est en train de se réaliser. L’argent, grâce aux crypto-monnaies, n’a plus de frontières. Il y a fort à parier que certaines crypto-monnaies vaudront nettement plus que toutes les monnaies occidentales et le dollar combinés.
L’argent sans frontières et sans contrôle des États aura des répercussions sur le monde entier. La blockchain pourrait signer la fin de l’âge de l’information et l’avènement de l’ère de la décentralisation.
C’est la raison pour laquelle je fais appel au spécialiste des crypto-monnaies Jeff Wang pour vous informer sur l’actualité des cryptos. Jeff sait ce qu’est l’ère de la décentralisation. Il en parle dans des vidéos pédagogiques. J’ai demandé à Jeff de nous parler d’événements qui se sont passés récemment pour montrer en quoi consiste ce changement d’ère.
Avec les campagnes de vaccination qui ont lieu aux quatre coins du monde et le nombre de cas de coronavirus qui diminue chaque jour, nombreux sont ceux qui pensent que la pandémie touche à sa fin.
Les grandes entreprises technologiques rouvrent leurs portes, les prix des vols et des nuits d’hôtel repartent à la hausse, les commerces et les restaurants rouvrent comme si rien ne s’était passé. En fait, il se pourrait que certains restaurants sortent renforcés de la crise car ils auront augmenté leur périmètre (avec le service en terrasse) et seront désormais confrontés à une moindre concurrence, puisque de nombreux établissements ont fait faillite, l’an dernier. Nous pourrions assister à l’ouverture de nouvelles boutiques et de nouveaux restaurants dans les mois à venir.
Quel sera l’impact de ce retour à la normale ? D’une part, les dépenses vont rebondir dans les secteurs ayant été frappés de plein fouet par la pandémie. Les services et les marchandises ayant perdu de la valeur (pétrole, loyers, dollar) pourraient rebondir plus rapidement que prévu.
D’autre part, cela pourrait se traduire par une réduction de l’argent disponible pour investir. Le cas échéant, cela pourrait invalider la thèse selon laquelle le Bitcoin serait une protection efficace contre l’érosion de la valeur du dollar.
Robert et moi réfutons cette thèse et nombre d’investisseurs qui en étaient convaincus sont en train de changer d’avis. Nous pensons que le Bitcoin va devenir un actif de réserve mondial dans les prochains mois, dans la mesure où tous les capitaux investis dans le Bitcoin l’ont été par des fonds d’investissement et par des entreprises. Cette thèse est quasiment identique à celle qui vaut pour l’or physique.
Par conséquent, le Bitcoin devrait perdre un peu de son attrait face à des actifs comme les titres « value » ou les obligations. Dans les mois qui viennent, les crypto-monnaies devront s’appuyer moins sur la faiblesse des monnaies fiduciaires (due aux injections de liquidité illimitées de la Réserve fédérale) et davantage sur l’innovation et sur l’adoption de la technologie Blockchain.
Les contrats à terme déterminent-ils l’évolution des prix ?
Les derniers mois ont été marqués par une tendance intéressante qui se caractérise par des corrections en fin de mois et des vagues d’achat en milieu de mois. Cela est étroitement lié à l’expiration des contrats à terme sur le Bitcoin, le dernier vendredi de chaque mois. Une fois la date d’échéance passée, les prix repartent à la hausse.
Qu’est-ce qu’un contrat à terme ? Un contrat à terme est un contrat que vous pouvez acheter ou vendre pour parier sur la valeur future d’un actif. Cela s’apparente fortement à un jeu de hasard. La semaine précédant l’expiration des contrats à terme, les articles annonçant l’échéance des contrats se multiplient, engendrant des ventes en catastrophe et une correction de 20% des cours.
Pourquoi ce phénomène se produit-il ? Il faut garder en tête que les crypto-monnaies sont également corrélées à l’actualité macroéconomique. Les corrections de fin de mois pourraient être dues à des facteurs plus généraux. À chaque fois que les cours augmentent brutalement en milieu de mois, il faut s’attendre à une poussée de volatilité en fin de mois.
Robert Kiyosaki dit souvent que la volatilité est un outil permettant de transférer le capital de la classe moyenne vers les riches. Je suis entièrement d’accord et c’est un état de fait.
De vraies bonnes nouvelles pour les crypto-monnaies
Nous avons récemment été les témoins d’une nouvelle semaine complètement folle dans l’univers des crypto-monnaies.
Pourquoi ai-je décidé aujourd’hui de vous parler d’événements qui se sont passés il y a plusieurs semaines de cela ? Car cela montre que l’avènement de l’âge de la décentralisation dont vous a parlé Robert est proche.
Cette semaine complètement folle trouve son origine dans la forte poussée de volatilité qu’ont connue les marchés obligataires, les marchés actions et les marchés des crypto-monnaies.
Tout cela a commencé par un regain de volatilité sur les marchés actions. Le taux américain à 10 ans s’est hissé à 1,755. Vous constaterez que le taux américain à 10 ans n’a cessé d’augmenter ces dernières semaines. Le marché obligataire est environ 500 fois plus grand que le marché actions mondial. Cela signifie qu’une grande partie des capitaux qui auraient pu être investis dans les actions ou les crypto-monnaies ont été investis sur le marché obligataire. Le marché obligataire est considéré comme l’endroit le plus sûr pour investir son argent.
Le marché obligataire est très dangereux pour les actions et les crypto-monnaies car il offre une autre portée d’entrée aux sociétés de gestion et aux fonds d’investissement qui souhaitent y injecter leurs capitaux.
Avec la hausse du marché obligataire, il devient plus judicieux de réduire son exposition aux valeurs de croissance, plutôt risquées, pour investir dans des titres sous-valorisés (on parle de titre « value ») et dans des obligations, qui sont considérés comme des investissements nettement plus sûrs (même si, pour Zach Scheidt, cela vaudrait le coup d’être nuancé…).
Parallèlement, le cours du dollar a augmenté, ce qui est mauvais pour le Bitcoin et l’or car ces deux actifs sont des protections (ou des assurances) contre la baisse du dollar.
Or, que font les investisseurs quand la valeur du dollar augmente ? Ils réduisent leur exposition au Bitcoin et à l’or car se protéger contre la baisse du cours du billet vert n’est plus une priorité absolue.
Schématiquement, tous les signes laissaient entrevoir une correction des crypto-monnaies. Puis les médias ont commencé à parler de l’avènement d’une nouvelle ère…
Malgré une vague de ventes à découvert, plus de 30 milliards d’actions ont été vendues durant le week-end. Plusieurs banques ont averti qu’elles allaient subir des pertes importantes du fait de leur forte exposition aux titres ayant fait l’objet de ventes à découvert. Nombre de ces banques avaient pris des positions avec effet de levier frappées de plein fouet par la poussée de volatilité.
Voici donc plusieurs faits marquants, survenus ces dernières semaines, qui sont autant de très bonnes nouvelles pour les cryptos.
- La Chine a lancé sa propre monnaie numérique. C’est une véritable révolution et je pense que cela va pousser la valeur du dollar à la baisse. Pourquoi ? Car la Chine, première puissance économique mondiale, va subitement réduire sa dépendance au dollar. Cela concourra à faire baisser le cours du dollar et, par conséquent, pousser les cours des crypto-monnaies à la hausse, tout particulièrement le Bitcoin.
- Visa accepte l’USDC comme moyen de paiement. Ainsi, le groupe fait entrer par la grande porte les crypto-monnaies dans le quotidien des détenteurs de cartes de crédit. Il sera désormais possible d’effectuer des achats via des applications blockchain avec une carte de crédit à la place d’un portefeuille de crypto-monnaies. Il sera également possible de rembourser les crédits contractés via votre carte de crédit avec les jetons USDC que vous détenez en portefeuille. C’est une véritable révolution qui sera source de multiples opportunités de profits. Affaire à suivre…
- Fidelity a annoncé vouloir lancer un fonds indiciel (ETF) sur le Bitcoin. Tous les acteurs majeurs du secteur de la finance veulent profiter du Bitcoin en le rendant accessible au grand public. Fidelity ne se limite pas aux ETF : ils comptent également proposer des prêts garantis en Bitcoin. L’objectif est d’inciter les gens à effectuer des dépôts en Bitcoin en échange de prêts.
- Tesla va accepter les paiements en Bitcoins. Il sera dès lors possible d’acheter des voitures Tesla en Bitcoins. La plupart des commerçants convertiraient immédiatement leurs Bitcoins en argent liquide, mais Tesla n’a aucune inquiétude. Le groupe conservera ses Bitcoins en trésorerie. Pour rappel, Tesla a acheté pour 1,5 milliard de dollars de Bitcoins en début d’année. Cette décision va contribuer à démocratiser les crypto-monnaies. Il y a fort à parier que d’autres entreprises emboîteront le pas à Tesla si le Bitcoin poursuit sa progression.
- Enfin, PayPal proposera désormais une option permettant à ses utilisateurs de régler leurs achats en ligne en crypto-monnaies. C’est une nouvelle très importante, car des millions de commerçants utilisent PayPal. Désormais, tous les commerces en ligne ou presque acceptent les règlements en crypto-monnaies. Il était jusqu’à présent très difficile de payer ses achats en crypto-monnaies et il fallait utiliser des services spécialisés pour le faire, mais PayPal vient de débloquer une vaste opportunité de marché. Il sera désormais possible de payer en crypto-monnaies sur toutes les boutiques en ligne qui proposent une option de règlement via PayPal. Cette décision s’inscrit dans la stratégie visant à inciter les gens à acheter des crypto-monnaies via l’application PayPal, à créer un nouvel écosystème de trading et d’achat, et à cibler une nouvelle catégorie d’utilisateurs. Les gens pourront désormais gagner de l’argent grâce aux crypto-monnaies et utiliser leurs bénéfices pour réaliser des achats en ligne. PayPal pourrait proposer une expérience d’achat directe via son application, à partir d’un portefeuille de crypto-monnaies. C’est une idée lumineuse et extrêmement positive pour les crypto-monnaies.
Tout cela concourt à faire des crypto-monnaies, non pas des actifs de réserve à conserver en portefeuille mais bien de véritables monnaies, utilisables par le plus grand nombre.
Ces annonces successives, quand elles ont été faites, ont inversé la tendance pour les cryptos en aidant les cours à repartir à la hausse. Les crypto-monnaies sont promises à de beaux jours.
Par Jeff Wang
Merci, Jeff.
Pensez-vous que le dollar va disparaître ? Assistons-nous à l’avènement des monnaies décentralisées ?
Les États essaieront de s’accrocher à une ère de l’information qui touche à sa fin. La Chine est en train de mettre au point sa propre crypto-monnaie, mais avec de vieilles recettes. Les crypto-monnaies que créent les États ne sont pas décentralisées. Il s’agit uniquement de l’ère de l’information qui se pare des atours de l’ère de la décentralisation.
À chaque changement d’ère, le chaos et la confusion règnent. Il y a 25 ans de cela, la plupart des gens n’avaient pas la moindre idée de ce qu’était Internet. Ceux qui savaient de quoi il s’agissait étaient considérablement en avance sur les investisseurs et les capitalistes de l’âge industriel. Je pense que nous assisterons au même phénomène avec l’ère de la décentralisation.
Dès lors, il vaut mieux s’informer pour avoir un temps d’avance sur le reste du monde. C’est la raison pour laquelle il vaut mieux s’intéresser aux crypto-monnaies dès maintenant.
